清理场外配资收尾（上证综指）
在2015年5月13日至12月10日的144个交易日中，上证综指下跌21.0%，市场经历了清理场外配资的剧烈震荡。逐日重演这段历史，在每一个关键决策点做出判断，并接受AI教练的复盘点评——这是一场仅用于学习与训练的市场复盘模拟。
144 根日K · 25 个决策点 · 2015-05 至 2015-12 · 股市
关键事实
本段行情历时 211 天，峰值至谷底最大回撤 43.3%，反弹涨幅 24.7%。
- 最大回撤
- −43.3%
- 最大涨幅
- +24.7%
- 持续天数
- 211 天
- 最大单日变动
- −8.5%
- 数据粒度
- 144 日线
- 决策点
- 25 个
以上全部由本场景 K 线序列程序化计算（无人工编辑、无 LLM 参与）——数据口径见 方法论
行情逐日推进，你只能看到当前及之前的 K 线——就像真实身处历史当下。
在关键决策点选择买入 / 减仓 / 清仓 / 持有，每次决策推进一天。
结算后获得六维评分与 AI 复盘，成绩进入场景排行榜。
事件复盘
这段行情发生了什么
2015年5月，中国上证综指正处于历史高位，A股市场在宽松信贷和投机热情的推动下持续走高。然而，繁荣的背后暗藏隐患：场外配资规模庞大，杠杆资金层层嵌套，风险不断累积。监管层着手清理违规杠杆，市场信心骤然逆转，一场持续数月的剧烈波动就此展开。本场景复盘144个交易日，将参与者置身于政策风暴中心，在信息不完整的情况下做出每一个关键决策。
从5月13日的4375.76点至12月10日的3455.5点，指数累计下跌21.0%。但数字背后的真实经历是剧烈的震荡：最大回撤达43.3%，单日最大波幅达8.5%。整个复盘中嵌入25个决策点，其中9个被标记为关键节点，迫使参与者应对强制平仓潮、政策干预以及情绪的剧烈切换。市场并非线性下跌，而是在恐慌与短暂反弹之间反复切换，制造出一个又一个虚假的希望。
本场景的训练核心不在于预判涨跌，而在于高压环境下的流程管理。政策驱动的市场动荡中，基本面分析提供的保护有限，仓位管理、风险阈值和情绪纪律成为生存的关键。参与者直面损失厌恶的心理考验，在账户大幅回撤时学会区分信号与噪音。当新闻标题充斥着恐慌、价格剧烈波动时，坚持纪律而非追逐情绪，成为穿越风暴的核心能力。完成本复盘后，交易者将深刻理解：在波动剧烈、政策主导的市场中，严格的交易框架比预测市场走势更有价值。