亚洲危机系统性下挫 (海峡)
亲身回到 1997 年 7 月至 1998 年 2 月的海峡时报指数崩盘，最大回撤触及 45.8%。逐日重演这场政策冲击下的危机，在 25 个关键决策点做出选择，并接受 AI 教练对模拟判断的复盘指导。
146 根日K · 25 个决策点 · 1997-07 至 1998-02 · 股市
关键事实
本段行情历时 212 天，峰值至谷底最大回撤 45.8%，反弹涨幅 51.0%。
- 最大回撤
- −45.8%
- 最大涨幅
- +51.0%
- 持续天数
- 212 天
- 最大单日变动
- +13.7%
- 数据粒度
- 146 日线
- 决策点
- 25 个
以上全部由本场景 K 线序列程序化计算（无人工编辑、无 LLM 参与）——数据口径见 方法论
行情逐日推进，你只能看到当前及之前的 K 线——就像真实身处历史当下。
在关键决策点选择买入 / 减仓 / 清仓 / 持有，每次决策推进一天。
结算后获得六维评分与 AI 复盘，成绩进入场景排行榜。
事件复盘
这段行情发生了什么
1997 年 7 月到 1998 年 2 月，海峡时报指数走入了亚洲金融危机中最具杀伤力的一段区间。背景是一个早已被区域传染波及的新加坡股市，东南亚货币压力持续外溢，市场对利率、资本管制与改革节奏的预期都被政策不确定性反复搅动。对身处其间的投资者而言，问题早已不是波动会不会来，而是波动到来时如何保持清晰的判断框架。这正是这一复现场景希望还原的课堂。
行情本身就是一份沉重的答卷。从 1997-07-14 收盘的 1954.6 到 1998-02-11 的 1621.3，146 个交易日内指数累计下行 -17.1%；但浮在表面的数字远不及深处剧烈——区间内最大回撤触及 45.8%，单日最大波幅高达 13.7%，这是政策冲击下典型的跳空与情绪放大特征。25 个决策点散落在整段走势之中，其中 9 个被标记为关键节点，每一处都对应着一次政策表态、一次区域利率动作、或一次市场情绪的断裂，都可能在没有预案的情况下放大亏损。
训练的核心并不在于猜对方向，而在于把流程练扎实。逐日重演迫使参与者分辨：哪些信息真的改变了投资观点，哪些只是被放大的噪音；仓位与风险要按 45.8% 的回撤去设计，而不是盯着 -17.1% 的终点自我安慰；更重要的是在情绪改写规则之前，把 25 个决策背后的判断逻辑白纸黑字写下来。这段历史最持久的教训属于流程：政策驱动的崩盘惩罚过度自信、奖励事先写好的纪律，而真正留在账户里的，是最大单日波动砸下来时，组合是被什么规则守护的。